Acerto de Contas

Hoje foi divulgado mais um aumento na taxa de juros final ao consumidor. Para se ter uma idéia do tamanho do spread, o cheque especial tem uma taxa final média de 146%.

A taxa de juros final deve ser função de algumas variáveis:

1. o custo de oportunidade dos bancos (a Selic, por ex.)
2. os custos bancários
3. o risco da inadimplência
4. os impostos
5. o lucro

Quais dessas variáveis modificam entre o cheque especial e o crédito consignado?

De maneira significativa apenas o risco da inadimplência.

Então como a taxa do consignado pode ser 26% e a do cheque especial 146%?

Ninguém explica.

A verdade é que o setor bancário trabalha sob baixíssima concorrência. A taxa final não é determinada pelo mercado, mas sim por maximização de lucro do setor.

Mas o Governo precisa explicar o que faz o Banco do Brasil e a Caixa Econômica Federal nesta história. Bem que poderia intervir estimulando concorrência através dos seus próprios bancos.